НЕПОКОЛЕБИМЫЙ. ВАШ СЦЕНАРИЙ ФИНАНСОВОЙ СВОБОДЫ (ТОНИ РОББИНС)

ВВЕДЕНИЕ
Все мы мечтаем о внутренней свободе, независимости и комфорте, которые сделают нас непоколебимыми. Преуспевающий человек - не тот, кто может купить средневековый замок и дорогую машину или яхту. Это тот, кто не уверен в собственной безопасности до конца жизни, несмотря на ситуацию на рынках акций и недвижимости, но и другим людям, которые успешно справляются с трудностями. Но можно ли оставаться непоколебимым в наше время, когда финансовые рынки непредсказуемы, швейцарские, шведские, немецкие и японские банки впервые за историю финансовых институтов предоставить вкладчикам отрицательный процент?

Тони Роббинс уверен, что непоколебимость - это не столько состояние банковского счета, сколько состояние души. Он вспоминает панику, которая охватила людей во время финансового кризиса 2008 года в США. Люди теряли работу, дома и даже прекращали ходить в парикмахерскую, боясь потратить лишний доллар. Их дети бросали университеты, потому что родители не могли платить за обучение. Страх распространялся по стране, аналогичным вирусу, инфицируя не только простых людей, но и миллиардеров. Потом ситуация стабилизировалась, но в последние 10 лет мировая экономика перестала быть предсказуемой.

Тони Роббинс спросил Алана Гринспэна, руководителя Системы федерального резерва США за четырехх с 1987 по 2006 год, что бы тот сделал, если бы сохранил свой пост еще на 10 лет. 90-летний Гринспэн честно ответил: «Ушел бы в отставку».

Однако и во время кризиса, и в последующие годы были те, кто выстоял и даже сколотил состояние. Тони Роббинс в течение семи лет брал интервью у крупных предпринимателей, банкиров и госслужащих. И ему удалось узнать секреты сохранения непотопляемости даже в трудные времена. Он будет составлен из своей книги в книге «Непотопляемый», которую вы сможете составить стратегический план успешного будущего.

В книге много рекомендаций, связанных с американскими реалиями - пенсионной системой, инвестиционными, банковскими вкладами. Однако многие из них актуальны и в России - обеспечение непотопляемости вне зависимости от страны проживания.

1. КАК ОБРЕСТИ УВЕРЕННОСТЬ В НЕСТАБИЛЬНЫЕ ВРЕМЕНА?
Финансово непотопляемый человек контролирует свою жизнь, но не пытается контролировать абсолютно все состояние посредством инвестиций и умеет справляться со страхом.

1.1. Контролировать

Лучшие финансисты едины в одном: для того, чтобы стать финансово успешным, не нужно предсказывать будущее.

Все мы знаем, что рано или поздно наступит зима. Но точно предсказать максимальную температуру и количество осадков не могут даже опытные синоптики. В экономике тоже есть своя «сезонность» - спады и подъемы. В тяжелые времена мы понимаем, что рано или поздно наступит подъем - он произошел даже после Великой депрессии.

К хорошим временам, как и к плохим, надо быть готовым и не пытаться надо контролировать, что от вас не зависит. Сфокусируйтесь на том, на что вы можете повлиять. Например, прекратите выплаты за кредиты, пенсионные программы и прочие финансовые инструменты.

Неправительственная организация AARP опубликовала доклад о том, что 71% американцев считают, что ничего не платят за участие в частной пенсионной программе 401k, в то время как комиссия фонда составляет от 3,17 до 4,17% в год. Кроме того, 92% участников программы признаются, что точно не знают, сколько именно денег отчисляют в пенсионную программу. Люди слепо доверяют неким финансовым организациям свои деньги - а это примерно то же, что отдать незнакомцу свой кошелек и кредитку с паролем!

Когда дело касается денег, поговорка «Меньше знаешь - крепче спишь» не работает. Незнание приводит лишь к боли и бедности. И вы можете потерять до 2/3 дохода только из-за дополнительных комиссий. Внимательно читайте договор, сравнивайте условия.

Биллу и Дэвиду по 35 лет. Они оба накопили по $ 100 тыс. и решили их инвестировать на 30 лет. К концу этого срока оба мужчины узнали, что среднегодовая доходность их инвестиций составляла 8%. Но Билл получил $ 865 тыс., А Дэвид - $ 548 тыс. И все потому, что они платили разные комиссии - Билл - 0,5% ПИФу, а Дэвид - 2% фонду с активным управлением. Отличие в комиссии всего в 1,5% ежегодно привела к разнице в прибыли в 58%.

1.2. Инвестировать

Вы никогда не станете финансово свободным, если просто будете пытаться больше зарабатывать. Вслед за заработка увеличатся потребности. Перестаньте потребителем денег, станьте их владельцем и заставьте деньги.

Инвестиции работают, даже когда вы спите. С помощью стратегического плана инвестиций, важно определить цель. Обычно минимальное ощущение финансовой безопасности дает сумму, которая равна вашему 15-летнему заработку. Из этой суммы и стоит исходить, планируя инвестиции.

Ваш доход - $ 100 тыс. в год? Значит, вам нужно стать обладателем суммы в $ 1,5 млн, а лучше в $ 2 млн. Тогда вы можете позволить себе жить на пенсии, позволяя себе все, что могли раньше, и даже больше.

Тони Роббинс считает, что в долгосрочной перспективе нужно сбалансировать риски, но начинать инвестиции советует с рынка акций - это невероятно быстро приумножить небольшие сбережения. Принцип такой: в голодный год нужно сажать то, что способно дать больший урожай.

Даже если вы живете очень бедно и вам постоянно не хватает денег на зарплату, начните использовать метод «Сэкономь завтра больше»: отложите с зарплаты хотя бы 3% и постепенно увеличивайте процент до 15–20%.

1.3. Семь фактов о рынке, которые помогут справиться со страхом

Иметь пассивный доход хочет каждый. Но страх потерять накопления оказывается сильнее. В итоге деньги обесцениваются, находясь на банковских счетах, доходность которых ниже инфляции. Чтобы получить значительный доход на рынке акций, нужно подготовиться - понять, как работает рынок.

Если посмотреть на то, как работал рынок в течение последнего века, вы обнаружите, что он цикличен. Как только вы научитесь распознавать эти циклы. Существуют семь фактов о рынке, осознав которые вы избавитесь от страха инвестиций.

Факт 1. Начиная с 1900 года коррекция в среднем случалась раз в год. Этот факт просто нужно принять и переждать спад, как смену времен года или дождь.

Коррекция (откат) - изменение курса или валют от 10% в сторону, противоположную тренду.

Факт 2. Менее чем 20% коррекций приводят к медвежьему рынку. Это значит, что не стоит паниковать и бросаться продавать акции при снижении цены.

Медвежий рынок - значительное снижение цен на валюту или акции более чем на 20%.

Факт 3. Никто не может со стопроцентной уверенностью предсказать снижение или подъем рынка. Экономисты и журналисты финансовых изданий любят выступать в роли Нострадамуса, заявляет, что знают, какова будет стоимость тех или ресурсов и насколько вырастут показатели индекса S&P 500 в конце года.

Индекс S&P - фондовый индекс, в корзине которого 500 компаний США с максимальной капитализацией. Публикуется с 1957 года.

Экономист Нуриэль Рубини по кличке доктор Дум широко стал известен после того, как точно падение рынка в 2008 году. Однако все быстро забыли, что прогнозы по поводу рецессии в 2004, 2005, 2006 годах и докторах не оправдались. Ошибся он и с предсказанием «премии коррекции рынка» в 2013 году.

Факт 4. Рынок акций неуклонно растет в долгосрочной перспективе, несмотря на кратковременные откаты.

Индекс S&P 500 испытывал коррекцию в среднем на 14,2% в год с 1980 по 2015 год. Однако в 75% случаев (27 лет из 36) его показатели увеличились к концу года, и это время кризис на то, великий со времен Великой депрессии, две войны в Зве, военные конфликты в Ираке и Афганистане и трагедия 11 сентября 2001 года.

Факт 5. Как показывает история, медвежий рынок наступает каждые три - пять лет. За 115 лет (1900–2015) их было 34, причем в последние 70 лет (с 1946) они случаются реже - в среднем раз в 5 лет. Но они не длятся вечно. Их продолжительность - от 45 дней до двух лет.

Один из лучших агентов прошлого века Джон Темплтон, сколотивший состояние на покупке дешевых акций во время Второй мировой войны, говорил: «Лучшие возможности использовать в годы тотального пессимизма».

Факт 6. Медвежий рынок сменяется бычьим рынком, а пессимизм - оптимизмом.

Бычий рынок - уверенный рост рынка, противоположность медвежьему рынку.

Медвежий рынок 2007–2009 гг. длился 515 дней, и индекс S&P 500 снизился за это время на 57,6%. Но в марте 2009 года медвежий рынок сменился затяжным бычьим рынком: уже за 12 месяцев S&P 500 вырос на 69,5%, а за 7,5 лет (к концу 2016 года) - на рекордные 266%.

Факт 7. Самая большая опасность - оказаться вне рынка. Сегодня даже человек, продаваемый на подъеме, знает, что надо покупать на спаде и продавать на подъеме, но не может точно предсказать, когда это произойдет, когда будут самые прибыльные дни. Самое опасное - сидеть и ждать лучшего момента для инвестиций.

Индекс S&P 500 рос в среднем на 8,2% в год. Однако если вы пропустили 10 лучших торгов в течение этих лет, вы заработали 4,5% в год. Прождали 20 лучших дней - получили только 2,1% годовых. Думали целый месяц - за 20 лет не заработали ничего.

2. НАЧИНАЕМ ИНВЕСТИРОВАТЬ
Тони достигал цели Роббинс около 40 лет, изучал успех, и пришел к выводу, что все успешные люди достигли цели Роббинс. Однако у них была одна общая черта. Все они были проактивны: не ждали лучших времен, а действовали.

2.1. Ключевые принципы инвестирования

Можно случайно выиграть в лотерею, финансовый успех длиною в возможен только при наличии стратегического планирования. Стратегии инвестирования могут быть разными, но все они строятся на четырех ключевых принципах.

Принцип 1. Не теряйте деньги.

Большинство людей думают о том, как заработать больше денег, но у талантливых агентов другой подход: они в первую очередь стремятся избежать потерь. Чем больше денег вы потеряете, тем труднее их вернуть.

Вы потеряли 50% денег из-за неудачных инвестиций. Сколько вам надо заработать, чтобы вернуться на прежние позиции? Многие думают, что 50%. Но это не так. Вы вложили $ 100 тыс. и потеряли $ 50 тыс., у вас останется $ 50 тыс. Если вы заработаете 50%, у вас будет только $ 75 тыс. Чтобы вернуть все деньги, нужно заработать 100%. На это может уйти 10 лет.

Принцип 2. Отдача должна быть больше риска.

Идея о том, что только большие приносят большую выгоду, - миф. Успешные инвесторы ищут возможности, в которых риски не столь велики, а прибыль значительна.

Американский инвестор, миллиардер Пол Тюдор Джонс использует правило «5 к 1». Он рискует, только если ожидает, что получит $ 5 на 1 вложенный доллар. Так он может ошибаться в 80% случаев и нести убытки. Но Пол ошибается намного реже.

Принцип 3. Эффективно платите налоги

Налоги могут «съесть» значительную часть прибыли от инвестиций (в США - до 30%). Инвестиционные фонды обычно дезинформируют население, рассказывая о прибыли брутто - без вычета налогов и обязательных платежей компании. Это все равно что рассказывать, что вы сидите на жесткой диете, и забыть о паре пончиков, мороженое и большой порции спагетти в сливочном соусе. Это самообман. Все, что должно вас интересовать, - это чистый доход.

Вы инвестировали в ПИФ, доходность которого 8% годовых. Годовое обслуживание обходится в 2%, и у вас остается 6%. Если фонд часто покупает-продает, с каждой прибыльной сделки он платит налог. За год на налоги уходит до 50%, и вы получаете чистую прибыль 3%. С учетом инфляции (2%) ваша прибыль - 1%. Так вы и до 120 лет на пенсию не выйдете.

Когда вы планируете инвестиции, никогда не фокусируйтесь на прибыль брутто, а думайте о том, как увеличить чистую прибыль.

Даже переезд одного штата США в другой раз облегчить вам жизнь и утяжелить счет. Когда Тони Роббинс жил в Калифорнии, он платил 62 цента налогов с каждого заработанного доллара.

Принцип 4. Создавайте диверсифицированный портфель

Самое верное решение инвестора - создать портфель из разных видов активов, чтобы одни росли, в то время, как другие снижаются.

В 2008 году S&P 500 упал на 38%, а стоимость инвестиционных облигаций выросла на 5,24%. Если у вас в тот момент были акции и облигации, риск был ниже, а возврат средств лучше, чем в случае, если бы вы владели исключительно акциями.

Профессор из Принстона Бартон Малкиэль дает четыре совета по эффективной диверсификации:
• Вкладывать в активы разных классов: недвижимость, акции, облигации и т. д.
• Диверсифицировать вложения внутри класса активов: вкладывать не только в акции Apple или Google, но и в акции других компаний, покупать не только недвижимость у моря, где высок риск оценок.
• Инвестируйте в разные рынки, страны и валюту: в мировой экономике нерационально размещайте средства в своей стране.
Если вы живете в Японии, не стоит фокусироваться на японском рынке, который до сих пор не достиг своего верхнего уровня 1989 года.
• Разбивайте инвестиции во времени: не бывает абсолютно удачного времени для инвестиций, но если вы регулярно будете инвестировать в разные активы, вы снизите и увеличите доход в долгосрочной перспективе.

2.2. Психология инвестирования

Мы добиваемся 80% успеха в любой области психологии и лишь 20% - за счет применения специальных методов и инструментов, так же как и 80% неудач из-за психологических проблем. Есть шесть типичных ошибок, которые приводят к краху.

Ошибка 1. Субъективность восприятия. Инвесторы становящимися рабами, ограничивающими убеждениями и повсюду, утверждают своим идеям, информацией, эти убеждения противоречит, недооценивают или игнорируют.

Вам нравятся характеристики компании. В течение определенного времени они действительно принесли прибыль. И вы ищете данные, которые подтверждают вашу привязанность. Обнаружив рассказ о том, как кто-то заработал на этих акциях, вы начинаете радоваться своей проницательностью и не пытаетесь диверсифицировать портфель.

Питер Мэллоук, глава компании Creative Planning, уговаривал свою клиентку, которая заработала $ 10 млн на рынке биотехнологий, разнообразить портфель. Но клиентка была привязана к акциям, что верила в их вечную прибыльность, несмотря на ее доводы экспертов. Пока ее уговаривали, рынок обвалился на 50%. Но клиентка продолжала ждать, пока он восстановится, а стоимость акций неуклонно снижена. Так субъективное восприятие помешало ей обрести финансовую независимость.

Что делать? Чтобы избавиться от ограничительных вопросов, надо избавиться от ограничительных вопросов.

Уоррен Баффет регулярно консультируется со своим партнером Чарли Мангером. Однажды Мангер заставил Баффета изменить инвестиционную стратегию, заявив: «Хватит покупать выгодный бизнес по отличной цене, лучше купить отличный бизнес по выгодной цене».

Ошибка 2. Уверенность в том, что нынешний тренд будет продолжаться.

Инвесторы постоянно попадают в ловушку, покупая что-то «горячее» - растущие акции Tesla, например. Но сегодняшние победители - это завтрашние лузеры.

Утренняя звезда 10-летней давности, вы обнаружите, что из 248 игроков свое место в рейтинге сохранили только 4 фонда.

Но брокеры продолжают рекомендовать инвестировать во вчерашних победителей.

Что делать? Не паниковать. Составьте список правил поведения инвестора, согласуйте его с финансовым консультантом и сверяйтесь с ним каждый раз, когда захотите что-то купить или продать.

Ошибка 3. Чрезмерная уверенность в своих знаниях и возможностях. Людям свойственно думать, что они умнее других. А если «профессионалы» убеждают их в том, что только им доступна уникальная возможность разбогатеть, уверенность крепнет еще больше. Иногда люди, успешные в бизнесе, карьере или личной жизни, вдруг решают, что они одинаково талантливы во всем, действуют, руководствуясь собственными соображениями.

Профессора финансов Брэд Барбер и Терранс Один в течение пяти лет изучали 35 тысяч семей, и мужчины чаще переценивают себя, когда речь идет об инвестировании. Они на 45% чаще торгуют на бирже и при этом сокращают свои вложения в среднем на 2,65% в год.

Что делать? Стать честным и реалистичным. Просто встать перед зеркалом и спросить себя: «Какие у меня есть поводы, чтобы себя суперинвестором?» Если у вас нет дара предвидения или аналитических возможностей уровня Говарда Маркса или Уоррена Баффета, не стоит переоценивать себя. Лучше сделайте то, что выдающие инвесторы советуют делать начинающим инвесторам: вложите деньги на долгий срок в бюджетные индексные фонды.

Индексный фонд - паевой фонд, пропорциональный состав которого аналогичный биржевому индексу.

Ошибка 4. Жадность, нетерпение, азарт. Мы склонны стремиться больше в максимально короткие сроки. Лучший способ преуспеть в достижении устойчивых долгосрочных результатов. Но это так непросто, особенно если окружающие богатеют быстрее, чем вы. И финансовые СМИ усиливают уверенность, что рынок - большое казино, где можно молниеносно разбогатеть.

Что делать? Забыть о своих инвестициях на время.

Гай, известные своими попытками использовать методы использования знаменитых инструментов, советует не смотреть финансовые телеканалы. Лучше изучать опыт знаменитых инвесторов.

Ошибка 5. Географическая ограниченность. Мы привыкаем к определенным вещам, людям и явлениям, которые находятся с нами: кафе, магазин рядом с домом, кино по выходным. Точно так же мы увлекаемся инвестициями на внутреннем рынке.

По данным на конец 2013 года американские инвесторы вкладывают около 73% средств на рынок акций США, при том что американские рынки составляют менее половины мировой фондовой биржи.

Что делать? Расширять горизонты. Обсудите инвестиции в иностранные ценные бумаги с финансовым советником.

Во время «потерянного десятилетия» с 2000 по 2009 год S&P 500 приносил всего 1,4% в год, международные рынки - 3,9% в год, а зарождающиеся рынки выдавали 16,2% в год. Таким образом, инвесторы с диверсифицированным международным портфелем зарабатывали больше.

Ошибка 6. Негативное отношение и страх потери. Люди помнят негативный опыт лучше и ярче, чем позитивный. И это неплохо: мы не забываем, что огонь - это больно, горбы ядовиты, а человек, который в 2 раза крупнее нас, опасен.

Если вы пережили медвежий рынок 2008–2009 годов и потеряли деньги, вы проиграете болезненный опыт. Миндалевидное тело мозга - тревожная сигнализация человеческого организма - наполняет страхом все тело, и нам кажется, что спад никогда не закончится. Мы боимся потерять деньги и действующим таким образом, что… теряем деньги.

По мнению Уоррена Баффета, «надо быть жадным, когда остальные боятся». И все великие инвесторы активно покупают, когда рынок рушится.

Говард Маркс и его команда Oaktree Capital Management активно инвестировала в последние 15 недель 2008 года, когда финансовые рынки обваливались. Они вложили около 500 млрд долларов в проблемные долговые обязательства.

Что делать? Готовиться. Во-первых, важно осознать, что вы подвержены страху потери. Предупрежден - значит вооружен. Во-вторых, нужно создать сбалансированный портфель. В-третьих - обсудить с финансовым консультантом, когда и как вести себя те или иные активы и когда стоит продавать одни и покупать другие.

3. ДЕНЬГИ - НЕ ГЛАВНОЕ
Финансовая свобода не гарантирует, что вы будете счастливым человеком. Любой человек может зарабатывать деньги. Если вы внимательно изучите книгу «Непотопляемый: книга твоей финансовой свободы», вы поймете, что это несложно: нужно использовать сложный процент, долго оставаться на рынке, грамотно диверсифицировать инвестиционный портфель, максимально сокращать налоги и другие выплаты.

Но что делать, если вы стали финансово свободными, но при этом не стали счастливыми? Проблема в том, что, мечтая о богатстве, мы думаем не о мешке шуршащих бумажек, а об эмоциях, которые испытаем, получив деньги. Мы хотим быть свободными, любимыми, жить в безопасности и комфорте.

3.1. Исключительное качество жизни

Настоящее благополучие - это не только деньги, которые безусловно, упрощают и упрощают жизнь. Это способность достичь исключительного качества жизни. Люди живут в разных странах, исповедуют религии, у них нет потребности, ценности и мечты. Но каждый из них стремится к исключительному качеству жизни. Для кого-то эта жизнь ассоциируется с огромным домом с садом, для кого-то - с большой семьей или многомиллионным бизнесом. Главное - прожить чудесную жизнь на своих условиях. Чтобы добиться такого качества жизни, необходимо тренировать два совершенно разных, но не взаимоисключающих навык.

Навык 1. Умение достигать, которое состоит из трех шагов:
• Фокусируйтесь на важном - если вы на чем-то фокусируетесь, включается ретикулярная активизирующая система мозга, которая предлагает пути достижения желаемого.
• Действуйте: создайте стратегию, изучите опыт успешных людей, экспериментируйте.
• Положитесь на судьбу. Кто-то называет это удачей, кто-то божьим промыслом. Но есть вещи, которые мы не можем контролировать. Они либо существуют, либо нет.
Навык 2. Согласие с собой, которое достигается через совершенствование внутреннего мира. Его можно тренировать, следуя этим принципам:
• Продолжайте расти. В природе все либо растет, либо умирает: отношения, бизнес, профессионализм и т. д. Вы становитесь несчастными и разочарованными.
• Делитесь. Чувство причастности дарит счастье.

3.2. Отказ от страданий

Человеческий мозг - орган, созданный 2 млн лет, и он устроен таким образом, чтобы помочь нам выжить, а не стать счастливыми. Мозг ищет опасную опасность и, обнаружив малейший риск, подает сигнал: бей или беги. Но если жить, следуя сигналам нашего древнего программного обеспечения, у нас не будет шансов стать счастливыми. Но хорошая новость в том, что мы можем выбирать и регулировать свое эмоциональное состояние. Только вы решаете, радоваться или страдать. Самый эффективный способ избавиться от страданий - не фокусироваться на триггерах страдания, которые выражаются словами:
• «потеря»;
• «мало» или «меньше»;
• «никогда».
Следите за своими словами и мыслями, не допускайте их появления этих триггеров, а если они появляются в сознании, перефразируйте их. Заставляйте себя мыслить позитивно. Если вы не будете управлять своим мозгом, он будет управлять вами.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Финансовая непотопляемость - не синоним богатства. Она включает:
• умение контролировать свою жизнь, насколько это зависит от вас, фокусируясь на важном;
• преумножение накоплений через инвестиции - сумма, равная 15–20 годовым заработкам, даст вам ощущение финансовой свободы;
• способность справляться со страхом, последнее внимание во время следующих смен: каждая пятая коррекция приводит к медвежьему рынку, не может предсказать поведение рынка, рынок не может точно предсказать более 100 лет, медвежий рынок бывает каждые 3–5 лет и всегда бывает бычьим рынком, самая большая опасность - остаться вне рынка.

Начало путь инвестора, руководствуйтесь базовыми принципами:
• не теряйте деньги;
• отдача должна быть больше риска;
• эффективно платите налоги;
• создавайте диверсифицированный портфель.

Наш успех на 80% состоит из психологии и лишь на 20% - из умелого использования методов и инструментов, поэтому исключены следующие психологические
ошибки :
• субъективного восприятия;
• уверенность в том, что тот или иной тренд будет длиться вечно;
• чрезмерной уверенности в себе;
• жадности, нетерпения, азарта;
• географической ограниченности;
• негативного отношения и страха потери.

Настоящее благополучие - это не только финансовая непотопляемость, но и способность достичь исключительного качества жизни, развивающая умения достигать желаемого и жить в согласии с собой. И еще очень важно перестать программировать себя на страдания.